ETF是一種貼近特定指數表現的新型態投資工具,擁有多空靈活操作特色,在金融大海嘯之後更為火熱發展。
台灣資本市場的ETF歷史雖淺,但隨著法令開放、各種ETF產品先後上市,未來市場量能會跟著升溫,尤其是對中國經濟成長的高度期待,許多投資法人在A股尚未開放前,都以ETF相關產品進行卡位。
本書完整介紹並分析ETF的投資策略、各種ETF的商品特色,以及如何運用ETF做個人資產配置,積沙成塔、聰明致富。
作者簡介:
游玉慧
現任富邦投信總經理室經理。
游日傑
現任富邦投信ETF基金管理部基金經理人
簡伯容
現任富邦投信ETF基金管理部基金經理人。
趙偉志
現任富邦投信專戶管理部基金經理人。
吳允翔
現任富邦投信研究員。
作者序
活絡ETF市場,財富看得見
隨著法規制度的開放,以及產品創新的演進,投資人的理財天空愈來愈開廣,資產管理業者為了滿足這股全民理財風潮的需求,無不使出混身解數,提供更多元化的商品理財服務,近年來在全球投資市場逆勢成長的ETF產品就是一例。
然而,ETF在台灣的熱度並不如海外市場,主要是因為國內投資人仍不了解ETF,對它抱有迷惑,未能實際參與介入所致。我們認為,身為投資市場的一員,活絡ETF市場、協助造市,是業者責無旁貸的義務,於是催生了這本《用ETF投資大中華》,希望透過對ETF的完整介紹,以及清楚的產品定位,讓投資人有更深一步的認識,並妥善運用在資產配置中。
回頭來看國內ETF市場,自2003年第一檔ETF掛牌上市,剛好邁入第十年,目前已可看見不同類型的ETF產品,未來包括富邦投信在內的各家業者,都會持續發行新種ETF,例如跨境的大中華ETF、新興市場ETF、主題式的商品ETF、綠能ETF、農糧ETF等,甚至隨著法令的開放,人民幣計價的ETF也可能會是一個選項,引領台灣ETF市場會進入一波快速成長期。
此外,若從國外的ETF產品經驗來看,ETF的主力客戶多是法人與退休基金,代表ETF是相當適合做為長線投資的核心資產配置工具,而目前國內外退休基金投資台灣ETF的比重也逐步增加,未來若能開放個人自選退休基金方案,吸引更多資金進駐ETF,預料整體市場將會越形健康、茁壯。
ETF可視為投資人在傳統股票型基金、債券型基金外,另一種新理財工具,而做為一本工具書,本書除了介紹基本ETF知識外,有鑑於中國經濟成長的潛力,也提供投資人無須透過到海外交易,就更能輕鬆在國內市場分享大中華的投資機會。
活絡ETF市場,財富看得見
隨著法規制度的開放,以及產品創新的演進,投資人的理財天空愈來愈開廣,資產管理業者為了滿足這股全民理財風潮的需求,無不使出混身解數,提供更多元化的商品理財服務,近年來在全球投資市場逆勢成長的ETF產品就是一例。
然而,ETF在台灣的熱度並不如海外市場,主要是因為國內投資人仍不了解ETF,對它抱有迷惑,未能實際參與介入所致。我們認為,身為投資市場的一員,活絡ETF市場、協助造市,是業者責無旁貸的義務,於是催生了這本《用ETF投資大中華》,希望透過對ETF的完整介紹,以及清楚的產品定位,讓投資人...
目錄
【序】 活絡ETF市場,財富看得見
第1章 小錢的投資智慧
1.1 ETF興起,投資規畫零負
1.2 多元配置,用ETF投資全世界
1.3 ETF走進台股,資產配置新選項
第2章 8個問題,輕鬆了解被動式管理投資策略
2.1 被動式管理投資策略為什麼會受到重視?有什麼理論基礎?
2.2 什麼是主動式管理投資策略?與被動式管理有何差異?
2.3 「指數」在被動式管理投資策略中為什麼很重要?有那些指數分類?
2.4 股價指數如何編製而成?有那些用途?
2.5 共同基金也採用「加權股價指數」做標竿指數嗎?如何衡量其績效?
2.6 被動式投資一定會比主動式操作賺取更多報酬嗎?
2.7 全球ETF的分類有那些?
2.8 是否所有的ETF經理人都不能主動選股?
第3章 台股ETF運作實戰
3.1 ETF是什麼?
3.2 ETF、股票與共同基金
3.3 台股ETF商品巡禮
3.4 台股ETF買賣實務教戰.
3.5 我適合投資ETF嗎?
3.6 5招教你挑選最佳ETF基金公司
第4章 ETF投資策略與進階操作
4.1 三個「了解」與一個「觀察」
4.2 適合散戶的6種交易策略
4.3 法人的ETF謀略
4.4 套利與避險
第5章 A股ETF:投資中國新選擇
5.1 中國經濟與股市的投資價值
5.2 錢進中國:A股、H股與ETF
5.3 A股ETF操作策略
【序】 活絡ETF市場,財富看得見
第1章 小錢的投資智慧
1.1 ETF興起,投資規畫零負
1.2 多元配置,用ETF投資全世界
1.3 ETF走進台股,資產配置新選項
第2章 8個問題,輕鬆了解被動式管理投資策略
2.1 被動式管理投資策略為什麼會受到重視?有什麼理論基礎?
2.2 什麼是主動式管理投資策略?與被動式管理有何差異?
2.3 「指數」在被動式管理投資策略中為什麼很重要?有那些指數分類?
2.4 股價指數如何編製而成?有那些用途?
2.5 共同基金也採用「加權股價指數」做標竿指數嗎?如何衡量其績效?
2.6 被動式投資一定會比主...
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